同意了。
到了那里，阿保机率领汉人耕种，当地有盐铁，经济也很发达，阿保机采纳了妻子述律后的计策，派人转告诸部落的首领：“我有盐池，经常供给各部落，但大家只知道吃盐方便，却不知盐池也有主人，你们应该来犒劳我和部下。”众人觉得有理，便带着牛和酒来了，没想到中了阿保机的诡计。阿保机布下伏兵，等大家喝得烂醉时，将各部落的首领全部杀死。
贞明二年（916年），阿保机建立契丹国，称帝。各部众建都城皇城，即后来的上京，京中建孔子庙、佛寺、道观等。他立国后，渐以宗室为南府宰相，
制定法律，颁定官爵位次。设立迭剌部南北二院夷离堇，成为后来的定制。又命人制契丹大字，弘扬民族文化。
至今，俄语发音称中国仍为“契丹”，可见其影响之大。他在位之初，以部众设立宫卫骑军及州县部族军，成为契丹主要军队组成形式。他有雄才大略，不断征伐契丹及突厥诸部以图发展，又积极参与中原政治斗争，侵夺幽、蓟等要地，扶植东丹国为属从。
“太祖受可汗之禅，遂建国，东征西讨，如折枯拉朽。”（《辽史》卷2《太祖纪》）。他创设的诸种制度与开创的规模，都为后来契丹国的发展奠定了基础。
神册三年（918年），阿保机建西楼城为皇都（后名上京临潢府，今内蒙古巴林左旗南波罗城）。神册五年，由突吕不等人参照汉字，创制契丹大字。后又由阿保机之弟迭利参照回鹘文和汉文，创制契丹小字。从此，契丹有了文字，社会发展更快。
年（天赞四年925），阿保机率军亲征渤海国。次年，灭渤海国，改名东丹国，命长子突欲（耶律倍）为东丹王。
天显元年（926年），为向东发展势力，阿保机又东征渤海国。渤海是东北地区的一个区域性的民族政权，政治和文化都在北方各民族之上，素有“海东盛国”之称，但当时的国力已经下降。阿保机集中全部兵力攻下了渤海国的西部重镇扶余城（今吉林农安），然后又围攻首都忽汗城（今黑龙江牡丹江东京城），国王率领几百名大臣开城投降，不久统一渤海全境，阿保机将渤海改为东丹国，意即东契丹国。
让皇太子耶律倍任东丹王，管理东丹事务，这样，阿保机就将势力扩大到了渤海沿岸。同时，阿保机又在黑龙江和乌苏里江流域广置官府，实施实际管理，从而结束了唐末以来东北地区的分裂局面，重新实现了统一，这对当地经济和文化的发展，促进各族人民的交流都有极其重要