项王听说龙且战死，大惧。使盱眙人武涉前去游说齐王韩信。说：“天下人苦于秦的苛法已经很久了，因此相约共同并力击秦。如今秦已破，应该计功割地，分土而王，以休士卒。然而汉王再次兴兵东向，侵夺人应得的分地，已破三秦，又引兵出关，收诸侯之兵。以东击楚国。他的本意是不并吞天下不会罢休，他的贪得无厌也太过分了。汉王这个人太狡猾，已经在项王掌握中数次了，项王怜而活之。然而一旦得以脱死，就接着背约，反过头来攻击项王。这个人反复无常如此，实在叫人不可亲信。今日足下虽自以为与汉王交往深厚，为他尽力用兵，然而一定会最终为他所擒获。足下之所以直至今日还能苟且存在，是因为有项王在。当今二王的成败，全在于足下。足下右投则汉王胜。左投则项王胜。项王今日亡，则紧接着他就要攻取足下，足下与项王有旧，何不反汉，与楚国联合，三分天下而王之？如果错过了这次机会，一定与汉联合击楚，我以为大凡智者都不会如此打算，不知将军有什么打算？”
韩信拜谢说：“臣事项王，官不过郎中，位不过执戟。言不听，划不用。因此才背楚而归汉。汉王授我上将军印绶，交给我数万兵众，解衣衣我，推食食我，言听计从，因此我才得以至此。人家如此亲信我，我背之不祥。虽死也不能改变我的初衷。希望你能为我敬谢项王。”
武涉已去，蒯彻知道天下之权在韩信，就以相人之术前去对韩信说：“我相君之面，不过封侯，而且又危惧不安。相君之背，又发现贵不可言。”
韩信说：“怎么讲？”
蒯彻说：“天下初发难时，众人的目的都在亡秦而已。如今楚汉纷争，使天下人肝胆涂地，父子暴骨于荒野之中者不可胜数。楚人走彭城，转斗逐北，乘利席卷，威震天下，然而兵困于京索之间，阻西山而不能进，已有三年了。汉王将十万之众，据鞏洛，阻山河之险，一日数战，无尺寸之功，摧折败北不能自救，这说明他也是智勇俱困了。百姓罢极怨望，无所归依。据臣预料，现在的形势，非是天下的圣贤，不能息天下之祸了。当今两主之命悬于足下。足下为汉则汉胜，与楚则楚胜。将军若能听臣的愚计，不如两利而并存之。三分天下，鼎足而居。其势莫敢先动。以足下之圣贤，有甲兵之众。据强齐，从赵燕。出空虚之地而制其后，因为民众的愿望，西向为百姓请命。这样一来天下人将风走而云应。谁敢不听？这时割大弱强，以立诸侯。诸侯已立，天下服听而归德于齐，齐国本来就有胶泗之地。将军深拱揖让，则天下之君王相